A kaliforniai központú cég szerint a márciusban közzétett prognózis szerinti 300-315 millió dolláros forgalom helyett csak 140-160 milliós bevételre van kilátás, míg a veszteség az akkor előrejelzett 80-85 millió dollár helyett akár 170-190 millió dollárra is rúghat. A társaság emellett letett arról, hogy mintegy 250-260 millió dollárért megvásárolja az Extended Systems szoftvercéget.
A Palm forgalmát jórészt az vetette vissza, hogy a cég elhalasztotta új modelljének, az m500-asnak a piacra dobását, s a vásárlók inkább kivárnak, mintsem régebbi típusú készüléket vásároljanak.
