Állítsd be, hogy az Economx az elsők között legyen a Google-találatokban!
– Kívánom magunknak és az egész szakmának, hogy ha a jövőre vonatkozó várakozásaim nem igazolódnak, akkor az mindig ilyen irányban és ilyen mértékben történjen, mert ha valamikor volt robbanásszerű növekedés a befektetési alapok magyarországi történetében, akkor az 2005 eddig eltelt hónapjaira igaz. A befektetési alapok soha nem látott népszerűségre tettek szert a folyamatosan csökkenő kamatkörnyezetben a banki betétekhez képest alternatív befektetési lehetőséget kereső befektetők és megtakarítók között. Január eleje óta közel 70 százalékkal nőt a befektetési alapokban lévő vagyon, ami augusztus végére a Bamosz-tagoknál meghaladta az 1775 milliárd forintot. Ez gyógyír volt sebeinkre, hiszen az egész alapkezelői piacnak komoly nehézségekkel kellett szembesülnie 2003-ban. Amióta nyilvános, nyílt végű befektetési alapok vannak Magyarországon, 2003 volt az első év, hogy a kezelt vagyon csökkent. A lemorzsolódás összességében közel 30 százalékos volt. Ha a 2003-as évre úgy gondolunk, mint amikor az egész szakma megjárta a poklot, akkor az idei év a mennybemenetel időszakát hozta el a hazai alap- és vagyonkezelés számára.
ä Az átlagosnál jobb eredményt elérni alighanem nagyon rossz piaci körülmények között éppoly nehéz, mint a szárnyalásnál. A többiekhez képest ezekben az időszakokban mit mutathat fel a CIB Befektetési Alapkezelő Rt.?
– Ami számomra a legfontosabb és legbiztatóbb, hogy a CIB Alapkezelőnek nemcsak a 2003-ban meghatározó kedvezőtlen piaci folyamatok közepette sikerült a piaci részesedését növelnie, hanem az idei, egészen kiemelkedő bővülést hozó évben is. Hónapról hónapra emelkedett piaci részesedésünk. 2003 végén 50 milliárd, 2004 végén közel 85 milliárd, jelenleg pedig közel 120 milliárd forint vagyont kezelünk. Tavaly a növekedés motorja a nyugdíjpénztári vagyonkezelési terület volt, ahol 15 milliárdról több mint 47 milliárd forintra nőtt a kezelt vagyon, idén pedig a befektetési alapok terén értünk el kimagasló eredményt. Az alapokban kezelt vagyon az év eleji 26 milliárd forintról 60 milliárd forintra nőtt.
ä Mit vetettek be a siker érdekében?
– A korábbi évekhez képest egészen új alapokra helyeztük értékesítéstámogatási és -ösztönzési rendszerünket a CIB-csoporton belül, amivel párhuzamosan intenzív termékfejlesztési stratégia mellett köteleztük el magunkat és kaptunk erre jóváhagyást a bankcsoport felső vezetésétől. 2003. október és 2005. március között több mint duplájával nőtt a kezelt befektetési alapok száma és a termékpaletta szélesítése változatlan lendülettel tart. A hazai pénzpiaci, hazai kötvény-, hazai részvény- és európai részvényalapok után előbb a CIB Ingatlan Alapok Alapját indítottuk el, amely az elsők között létrehozott alapok alapja konstrukció volt Magyarországon. Ezt követően hoztuk létre a CIB Konvergencia Kötvény Alapot és a CIB Indexkövető Részvény Alapot. A tavasszal kibocsátott CIB Tőkegarantált Származtatott Alap a maga nemében szintén újdonság volt. Ez ugyanis az első befektetési alap, amely kompozit árutőzsdei befektetések hozamát tette elérhetővé befektetői számára. Jelenleg a CIB Befektetési Alapcsalád nyolc nyílt végű és egy zárt végű alapból áll. A dinamikus bővítésnek köszönhetően olyan univerzális termékstruktúra jött létre és bővül folyamatosan, amely a legszélesebb spektrumban alkalmas a különböző várható hozam-kockázat elvárású lakossági és vállalati ügyféligények kielégítésére.
ä Mit és mikor dobnak legközelebb piacra?
– Egy újdonságunk jegyzése éppen most folyik. A CIB Profitmix Alap 2005. szeptember 12-től október 28-ig érhető el a CIB Bank országos fiókhálózatának bármelyik egységében. Értékesítési kampányunk keretében az alap befektetőinek egy kiemelkedően kedvező akciós betétlekötési lehetőséget is kínálunk, ennek révén a jelenlegi erősen csökkenő kamatok ellenére az akció indításakor a piacon megtalálható legmagasabb banki betéti kamat érhető el. Az alap egyébként hároméves futamidejű konstrukció, hatékonyan ötvözi a kockázatmentes befektetést a lekötött betéti kamatokat, az állampapírhozamokat lényegesen meghaladó részvénypiaci hozamkilátásokkal, ugyanakkor a befektetési jegyek bármikor visszaválthatók. A futamidő végén a tőke visszafizetése garantált, az alap első évben fix 5 százalékos hozamot fizet, a második és a harmadik évben pedig a nyugat-európai, amerikai, japán és régiónkbeli – ennek részeként, pedig a hazai – részvénypiacok teljesítményét teszi elérhetővé, legfeljebb 15-15 százalékos mértékig. Az elérhető maximális hozam így a teljes futamidőre akár 35 százalék is lehet. A megtérülésre pedig nem kell várni, mivel a hozamokat minden évben kifizetjük. Jó kilátásaink vannak magas részvényhozam elérésére, mivel az alap részvényhozamait termelő részvénykosarat a multidiverzifikáció elvén állítottuk össze, azaz nemcsak a területi, hanem az iparági és a kibocsátás pénzneme szerinti kitettséget is figyelembe vettük.
ä Más újdonságuk is van?
– Két napja indult a CIB Euro Pénzpiaci Alap folyamatos forgalmazása. Az alap befektetési jegyei euróban kerülnek kibocsátásra, így azokat kizárólag euróért lehet megvásárolni. Az alap nagyon alacsony kockázat mellett mérsékelt hozamok elérését teszi lehetővé, megtartva a folyamatos rugalmasságot, az árfolyamveszteség nélküli visszaválthatóságot. Az alapot bármely befektető figyelmébe ajánljuk, de elsősorban azoknak, akik eurómegtakarításokkal,
-bevételekkel rendelkeznek és ezen pénzeszközeiket a közeljövőben fel szeretnék használni, ezért a bankbetétek, állampapírok jelentette kötöttséget nem szívesen hajlandóak vállalni.
ä Nem elég a gazdag kínálat, azt el is kell juttatni valahogy a befektetőkhöz. Mit jelent a gyakorlatban az az értékesítési fejlesztés, amit már említett?
– A CIB Bank rendkívül dinamikusan bővíti fiókhálózatát, így egyre több helyen – ma már az ország 70 pontján – érhetők el befektetési alapjaink. Az intenzív fióknyitási stratégia mellett továbbra is különös figyelmet fordítunk az alternatív értékesítési megoldások fejlesztésére. Öt különböző elektronikus csatornával rendelkezünk, s valamennyi lehetőséget biztosít befektetési jegyek adásvételére. Ma már a tranzakciók 20-25 százaléka ezeken keresztül teljesül. A telepített businessterminálok lehetővé teszik, hogy a társas vállalkozások, gazdasági társaságok likviditáskezelésükhöz – akár csak néhány napra is – a CIB Pénzpiaci Alapot vagy a CIB Betét Alapot használják, amivel a lekötött betétek hozamát tudjuk hozzávetőlegesen biztosítani a látra szóló betétek likviditásával és rugalmasságával. Ha pedig nincs kéznél számítógép vagy businessterminál, befektetési alapjaink ugyanúgy elérhetők a CIB24 élőhangú telefonos ügyfélszolgálaton keresztül a nap 24 órájában.
ä Mit vár a következő évtől?
– Hasonló sikereket. Az elmúlt két év szinte töretlenül kimagasló hozamokat biztosító pénz- és tőkepiaci trendjeit (beleértve mind a kötvény-, mind pedig a részvénypiacok teljesítményét), valamint a jelenlegi, több elemzői vélemény szerint kockázatokat is rejtő makrogazdasági környezetet figyelembe véve azonban nem gondolom, hogy a piac az idei év bővülését 2006-ban meg tudná ismételni. Másrészt viszont: a hazai és a nemzetközi tapasztalatok szerint a lakossági megtakarítások terén még mindig szembetűnő a készpénz és a bankbetétek túlsúlya, a bankbetétek visszaszorulásának pedig legfőbb nyertesei továbbra is a befektetési alapok lehetnek.
