Állítsd be Google keresőjét, hogy a találatok között biztos ott legyen az Economx!
A Heineken N.V. a mai határidő lejárta előtt hivatalosan is közzétette, ami már a BBAG múlt heti közgyűlésén elhangzott: sikeresnek tekinthető vételi ajánlata a BBAG és a Brau Union AG anyavállalatára, a GeBAG-ra. A Heineken az ajánlat sikerességének feltételéül korábban azt szabta, hogy a zárt társaságként működő GeBAG szavazatainak legalább 75 százalékát képviselő részvényesek fogadják el vételi ajánlatát, a mostani bejelentés szerint azonban ennél magasabb, 80 százalékos volt az elfogadók aránya. A Heineken közleményében kifejti, a következő két év során valószínűleg megszerzi a részvények fennmaradó 20 százalékát is.
A Heineken-Brau frigy - amelynek során Kelet-Közép-Európa legnagyobb sörgyártó cége jön létre - következő lépéseként a versenyhivatali hozzájárulásokat kell megszerezni a tranzakciókhoz. Amint azt a BBAG szóvivője korábban elmondta, az uniós, a magyar és a lengyel versenyhatóság jóváhagyására van még szükség. Ez a Heineken előzetes menetrendje szerint legkésőbb októberig történhet meg, s ekkor tennék meg a nyilvános vételi ajánlatot a BBAG és a Brau Union AG, valamint a Brau Union Hungária Rt. közkézen lévő részvényeire. A magyar cég részvényeseinek kínálandó ellenérték egyelőre nem nyilvános, a piac mindenesetre magas ajánlati árat valószínűsít (NAPI Gazdaság, 2003. május 22., 9. oldal és június 10., 7. oldal) a BBAG-re ígért 124 és a Brau Union AG-ért kínálandó 127,27 eurós ár alapján.
A 124 és 127,27 eurós, a kisebbségi részvényeseknek kínált vételár egyébként megegyezik a Heineken által az irányító csomagokért kínált árfolyammal (a tranzakció összértéke 1,9 milliárd euróra rúg). Ez annyiban lehet lényeges az itthoni ajánlati árat számítgatók részére, hogy felárat tartalmaz a törvényi minimumhoz képest. Az osztrák take-over szabályozásban ismereteink szerint ugyanis az ajánlattevőnek lehetősége van az irányító pakettért magasabb árat kínálni, a kisebbségi részvényeseknél viszont legfeljebb 15 százalékos diszkontot alkalmazhat. Figyelembe véve, hogy a BBAG és a Brau Union AG közkézhányadának megvásárlására összesen 744 millió eurót szán a Heineken, összesen 111 millió euróval fizet többet az osztrák kisebbségi részvényeseknek a törvényi minimumnál.
