A munkavállalói értékpapír-juttatási program keretében a juttató mentesül a járulékok terhe alól, a kedvezményezett számára pedig előnyös, hogy amikor az értékpapírt a kötelező tartás után értékesíti, a progresszív jövedelemadó helyett csak 20 százalék adót fizet, és nincs más közterhe. Ha pedig három év eltelte előtt eladja részvényét a dolgozó, a bevétel munkabérként adózik.
Ellentétben a viszonylag kis számú felsővezetőnek mérsékelt adóteher mellett nagyobb összegű ösztönzést juttatni képes átváltoztatható kötvényekkel, az elismert részvényjuttatási program - a kedvezményesen juttatható összeg és a hároméves kötelező tartási idő miatt - kifejezetten a munkavállalói tulajdonlást és a dolgozói ösztönzést célozza - véli Karácsony Imréné, a Deloitte & Touche adóüzletágának szenior menedzsere. Erre utal az is, hogy a dolgozók legalább 10 százalékának jeleznie kell részvételi szándékát a programban, és a bekerülők legfeljebb negyede lehet vezető tisztségviselő. A program keretében az adóévben kedvezményesen legfeljebb 500 ezer forint piaci értékű részvény, vételi vagy jegyzési jog adható ingyenesen.
Amennyiben a részvény értéke a hároméves tartási időszak alatt nem változik, akkor nettó 400 ezer forintot, valamint a részvény három év alatt kifizetett osztalékát kaphatja meg a dolgozó, ami a vállalatnak félmillió forintjába kerül. Ha a részvény értéke növekszik, úgy árfolyamnyereségre is szert tehet a munkavállaló. E 400 ezer forint munkabérként való kifizetésére 1,076 millió forintot kellene áldoznia a munkaadónak.
Amennyiben egy magyarországi társaság saját vagyona nem tesz lehetővé a programhoz szükséges új részvénykibocsátást vagy -visszavásárlást, a külföldi anyavállalat részvényeit is kaphatja juttatásként a dolgozó. A részvény alulértékelésére - így a juttatás értékének növelésére - viszont nincs nagy tere a munkaadónak, tőzsdei cégeknél ugyanis a piaci ár, másoknál pedig a részvényár számviteli meghatározása behatárolja a lehetőségeket. Egy ilyen program jelentős adminisztrációval is jár, a Pénzügyminisztériumnál ugyanis nyilvántartásba kell vétetni, a kapcsolódó adatszolgáltatási, nyilvántartási és tájékoztatási kötelezettségek pedig meglehetősen szigorúak.
Tóth Katalin