Állítsd be, hogy az Economx az elsők között legyen a Google-találatokban!
Egyelőre vita van arról technikai elemzők körében, hogy a New York-i Értéktőzsde (NYSE) a múlt héten valóban megadta-e a jelet egy kiadósabb esésre. Több elemző szerint is teljesültek azok a kritériumok, amelyek együttállását Hindenburg ómennek nevezik - hívta fel a figyelmet a Zero Hedge, a Goldseek és a CNBC. A Hindenburg ómen egy viszonylag komplex technikai mutató és kizárólag a NYSE-n alkalmazzák. Nevét a világ legnagyobb léghajójáról kapta, amely, miután teljesítette tizenhetedik transzatlanti útját, 1937-ben New York közelében felrobbant, s rövid idő alatt a lángok martaléka lett.
A mutatót Jim Miekka matematikus és technikai elemző fejlesztette tökélyre, meglehetősen ezoterikusnak tűnő kritériumrendszere a következő. A NYSE-n az adott napon az éves csúcsot és éves mélypontot ütő részvények aránya egyaránt nagyobb kell legyen a tőzsdén jegyzett összes papír 2,2 százalékánál. Lehetőleg a két szám közül a kisebb is legyen nagyobb, mint 68.
Az adott napon a McClallen-oszcillátor nevű indikátor (az aznap emelkedő és csökkenő részvények számából alkotott mutató, amely a piac állapotát mutatja) negatív tartományban kell tartózkodjon. A NYSE vezető indexe tízhetes átlagának eközben emelkednie kell. Az éves csúcsot ütő részvények száma nem lehet nagyobb, mint az éves mélypontot elérő papírok számának kétszerese.
A historikus adatok szerint meglehetősen jó az ómen előrejelző képessége, de persze nem jelent azonnali krachot, ha megjelenik. Annyi mondható el, hogy nagy, 77 százalékos a valószínűsége egy öt százalékot meghaladó mértékű indexcsökkenésnek a jelzés megjelenését követő 40 napon belül. Szintén viszonylag magas, 41 százalékos a valószínűsége egy pánikszerű eladási hullámnak ebben az időszakban, s 24 százalékos valószínűséggel jöhet egy nagyobb piaci összeomlás.
Amint a Zero Hedge szakértője felhívta a figyelmet, az elmúlt 30 évben az összes nagyobb piaci krachot megelőzte az ómen. Ugyanakkor a piac általános gyengeségét is korrektül jelzi, mivel a feltűnését követően az esetek mindössze nyolc százalékában fordult elő, hogy nem követte azt legalább 2-5 százalékos csökkenés az árfolyamokban. A mutató jelzése erősebb, ha rövid időszakon belül többször tűnik fel. A bikapiac 2009. márciusi kezdete óta mindössze kétszer jelzett, először idén június 22-én, a Dow Jones Industrial Average akkor 10 293 ponton zárt. Ezután 10 kereskedési napon belül 9600 pontig zuhant az index értéke, tehát a jelzett esés bekövetkezett.
A második jelzést múlt hét csütörtökön adta 10 378 pontos Dow-értéknél. Igaz - hívják fel a figyelmet elemzők -, a szignál ezúttal nem volt tökéletes, mivel a kívánt 69 helyett csak 67 részvény ütött éves mélypontot, ugyanakkor ezt a kritériumot inkább csak erősítő jelzésként használják a szakértők, semmint nélkülözhetetlen kelléknek. A mutató 2007 nyarán és 2008 nyarán is többször jelzett, s mindkét alkalommal kiadós lejtemenet következett be az amerikai részvénypiacon.
