Állítsd be, hogy az Economx az elsők között legyen a Google-találatokban!
A csődvédelem alatt álló Orco hitelezői felháborodtak a cég által a hónap elején bemutatott csődegyezség-tervezet láttán, annak értelmében ugyanis 1000 euró névértékű kötvényükért csak mintegy 558 eurónyi egyéb papírt kaptak volna. A hitelezők ezért több fórumon is azzal fenyegették a céget, nem fogadják el az ajánlatot (ahhoz ráadásul, hogy az életbe lépjen, kétharmaduknak rá kell bólintania), hanem inkább felszámoltatják az ingatlanfejlesztő társaságot.
A zsarolásnak meg is lett az eredménye, az Orco tegnap új javaslattal rukkolt elő, amely már jóval többet, mintegy 668 eurónyi kompenzációt adna ezereurónként a kötvénytulajdonosoknak. A kompenzációs csomag továbbra is két nagy részből áll: egyrészt tartalmaz Orco-részvényekre válható kötvényeket, másrészt Orco-részvényeket és warrantokat is.
Az átváltható kötvényekből azonban nem 120, hanem 150 millió eurónyit bocsátanak ki, az átváltási árat pedig 15 euróról 13 euróra csökkentették, valamint egy évvel (2016-ra) előrehozták azok lejáratát is. (A kötvények továbbra is évi 5 százalékos kamatot fizetnek). A kötvényekért a lejáratkor majd 11,4 millió részvényt kaphatnak a tulajdonosok, ám ha a részvényárfolyam addig jelentősen megemelkedik (a jelenlegi 9 euró környékéről 19,5 euróra), akkor az Orcónak lehetősége lesz a papírok visszavásárlására. A cég azonban egyúttal vállalta, nem költ sokat sem sajátrészvény-vásárlásra, sem osztalékra. Az Orco arra is ígéretet tett, megpróbál likvid piacot teremteni a kötvényeknek, hogy aki úgy dönt, a lejárat előtt is megszabadulhasson azoktól.
A kompenzációs csomag másik része továbbra is 11,4 millió Orco-részvényt tartalmaz, ám ehhez most olyan warrantok is kapcsolódnak, amelyek egy ideig 7 eurón - azaz a jelenlegi tőzsdei ár alatt - Orco-részvényekre cserélhetők. (Ez a lehetőség egyébként az Orco bármely tulajdonosa számára adott.)
A tervet csütörtöki találkozójukon a kötvényesek kétharmadának, illetve az illetékes párizsi bíróságnak is jóvá kell hagynia ahhoz, hogy életbe lépjen. Ha a kötvényesek áldásukat adják az ügyletre, akkor - a részvényesek beleegyezése után - sor kerülhet a régóta tervezett tőkeemelésre is.
Ennek során héteurós áron részvényre váltható warrantok megvásárlásával az amerikai Colony Capital szállna be az alaptőke 30 százalékáig, illetve minden jelenlegi Orco-részvényes is jogot kapna ilyen átváltható warrant jegyzésére. Ezáltal összesen 68 millió eurónyi friss tőke érkezhetne a cégbe.
A tőzsdén - annak ellenére, hogy a most felajánlott pénzt végső soron a részvényesek zsebéből veszik ki - 5 százalék feletti mértékben, 2505 forintra drágultak az Orco-papírok.
